文/定焦One
2月第一天，大年初四，各大車企2025年首份月銷榜單出爐。
銷量為王的時(shí)代下，新勢(shì)力排名再次改寫。在不考慮比亞迪、埃安等傳統(tǒng)車企或品牌的情況下，排名依次是：鴻蒙智行、小鵬、理想、零跑、小米、蔚來。
華為旗下的鴻蒙智行以將近3.5萬輛的成績(jī)，拿下新勢(shì)力1月銷量冠軍。需要強(qiáng)調(diào)的是，鴻蒙智行的交付量集合了問界、智界、享界三個(gè)品牌的總和。
小鵬和理想的交付量接近，分別為30350輛、29927輛。小鵬以423輛的微弱優(yōu)勢(shì)拿下新勢(shì)力第二名，而理想痛失冠軍，蟬聯(lián)24個(gè)月單月交付量第一的紀(jì)錄被打破，被擠到了第三名。
零跑交付2.5萬輛，排名退至第四位。
小米汽車仍未公布具體數(shù)據(jù)，僅宣布1月交付超過2萬輛，排名升至第五。
蔚來與樂道兩大品牌加起來交付量不到1.4萬輛，在新勢(shì)力六強(qiáng)中排名靠后。
每年1月都是汽車銷售淡季，今年更是撞上春節(jié)假期，交付量出現(xiàn)一定程度的環(huán)比下滑屬于正常，無需過度解讀。
鴻蒙智行領(lǐng)先，小鵬逆襲，小米排名上升，讓新造車的1月銷量榜來了個(gè)大洗牌。接下來，小鵬和理想誰更強(qiáng)，蔚來還有什么后手，將會(huì)是未來幾個(gè)月車市的兩大看點(diǎn)。
尖子生對(duì)決：“華為系”三打一，小鵬反超理想
先看看新勢(shì)力中三個(gè)“尖子生”。
鴻蒙智行1月全系交付近3.5萬輛，沖到新勢(shì)力月銷冠軍。
鴻蒙智行集合了三個(gè)品牌的銷量總和，“以三打一”，多少顯得有點(diǎn)勝之不武，但它的強(qiáng)勢(shì)“上位”，顯示出華為品牌和技術(shù)支持的強(qiáng)大。
分開來看鴻蒙智行旗下的品牌：?jiǎn)柦缡卿N量擔(dān)當(dāng)，問界M9、新M7在1月分別交付1.25萬輛、8443輛，加起來銷量超2萬。
新上市的智界R7，1月交付1.14萬輛，放到新勢(shì)力中也能進(jìn)入前十。
享界S9交付643輛，目前對(duì)鴻蒙智行的銷量排名影響不大。將于今年上半年上市的尊界S800，定位百萬級(jí)別，面向高端市場(chǎng)，不太走量，大概率也不會(huì)影響鴻蒙智行的銷量排名。
去年初，鴻蒙智行單靠問界一個(gè)品牌，就能和理想打擂臺(tái)，銷量幾度超過理想。一年過去，一個(gè)問界品牌，雖然不敵小鵬、理想，但鴻蒙智行品牌矩陣的作戰(zhàn)能力已經(jīng)上升了一個(gè)level。年初公布2025年年度銷量目標(biāo)時(shí)，鴻蒙智行以100萬輛排在新勢(shì)力首位。
小鵬的風(fēng)頭僅次于鴻蒙智行，1月交付30350輛，沖到新勢(shì)力第二名。
圖源 / 小鵬汽車微博
小鵬雖然只比理想多了423輛，多少有些突擊交付的成分，但能看出它延續(xù)了2024年年末的勢(shì)頭，靠MONA M03和P7+兩款車翻了盤，連續(xù)3個(gè)月交付量破3萬。
環(huán)比去年12月，小鵬今年1月少賣了6千多輛，但同比去年1月，小鵬交付量增加1.7倍。去年1月小鵬交付沒有過萬，在新勢(shì)力中墊底，今年1月逆襲成尖子生，小鵬徹底緩過來了。
被小鵬超越的理想，估計(jì)現(xiàn)在壓力不小。
理想1月交付29927輛，同比下降4%，環(huán)比下滑49%，在新勢(shì)力中環(huán)比跌幅最大。除了說明理想去年年底集中消化了部分訂單外，也反映出它難再穩(wěn)坐釣魚臺(tái)。
過去兩年，理想汽車的銷量在新勢(shì)力中一直是斷層式的領(lǐng)先，也是這場(chǎng)新勢(shì)力淘汰賽中最被看好的一家。
但從理想將2025年的銷量目標(biāo)定為70萬輛（比2024年的80萬輛還保守），以及1月銷量來看，理想面臨的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)壓力非常大。
首先純電車型MEGA得“背鍋”，上市后銷量一直未達(dá)到預(yù)期，從第一個(gè)月銷量三千多輛，到現(xiàn)在降到月銷量千輛上下。理想長(zhǎng)時(shí)間沒有推出新車型，一直是L6和L7兩款車型支撐銷量，而這個(gè)賽道的競(jìng)品又越來越多。
從去年開始，多家車企的產(chǎn)品進(jìn)入增程式賽道、推出“類理想”的SUV，早期，理想汽車還能保持不錯(cuò)的優(yōu)勢(shì)，現(xiàn)在看來，還是受到了后來者的沖擊。接下來，就看理想今年推出的純電SUV系列（i系列，包括i7、i8和i9三款車型），能帶來什么變化了。
“二梯隊(duì)”對(duì)抗：零跑乏力、小米穩(wěn)定、蔚來還需努力
“二梯隊(duì)”的座次相對(duì)明朗，依次是零跑、小米、蔚來。
零跑去年的走勢(shì)前低后高，算是2024年的銷量黑馬，且在去年Q4實(shí)現(xiàn)單季盈利。相比之下，今年開局不是很好，1月交付25170輛，比去年12月少賣了1.7萬輛，且由于小鵬排名上升，零跑降到第四名。
不過，零跑1月交付量實(shí)現(xiàn)了同比翻倍。這主要靠C系列（中型和中大型）車型，也就是C01、C11、C16三款15萬元級(jí)別的SUV增程車。
零跑憑借性價(jià)比路線，在20萬以下市場(chǎng)站穩(wěn)腳跟，但性價(jià)比更要求車企具備技術(shù)能力和規(guī)模效應(yīng)。
零跑B10將在今年3月上市，轎車B01有望在下半年上市。這兩款面向國(guó)內(nèi)和海外消費(fèi)者的車型，將是零跑2025年的關(guān)鍵。
小米汽車1月交付量超2萬輛，超過蔚來，排名升至第五。因?yàn)橛欣总娂映值牧髁啃?yīng)，以及優(yōu)越的三電技術(shù)，小米SU7連續(xù)4個(gè)月交付2萬輛以上。
圖源 / 小米汽車微博
小米依舊沒有公布具體的交付數(shù)字，按照去年12月2.5萬輛、今年1月2萬輛來估算，交付量環(huán)比下降了20%左右。相比其他品牌開年的銷量波動(dòng)，小米的起伏不算大。
雖然小米汽車排名不如前幾家，但因上市時(shí)間短，且銷量穩(wěn)步增長(zhǎng)，市場(chǎng)非常期待今年六、七月上市的小米YU7將如何定價(jià)、能否撐起小米汽車全年交付30萬輛的目標(biāo)。
蔚來1月交付1.4萬輛，是新勢(shì)力中唯一一個(gè)交付量沒有超過2萬的選手，排名第六。其中，蔚來交付7951臺(tái)，樂道交付5912臺(tái)。
繼去年12月交付量首次突破3萬輛后，蔚來的整體表現(xiàn)一直相對(duì)平淡。要完成全年44萬輛的目標(biāo)，還得看蔚來即將上市的兩款來自樂道、對(duì)標(biāo)理想L7和L8的車型。蔚來的旗艦車型ET9，大概率是技術(shù)先進(jìn)，定價(jià)高昂，但不太走量。換言之，樂道的銷量占比會(huì)進(jìn)一步走高。
作為新勢(shì)力中的老大哥，今天的蔚來有些落寞。主打增程標(biāo)簽的對(duì)手們，理想早早盈利，零跑2024年Q4轉(zhuǎn)虧為盈，問界在銷量上快速突破且開始賺錢。堅(jiān)守純電路線的蔚來，尚未實(shí)現(xiàn)盈利，2025年年銷量不到50萬輛，還要同時(shí)發(fā)展3個(gè)品牌，必然面臨挑戰(zhàn)。
淘汰賽、流量戰(zhàn)、價(jià)格戰(zhàn)，一刻不停
2025年，中國(guó)新能源車市在震蕩中開局。多個(gè)新勢(shì)力的1月交付量環(huán)比下跌、頭部新勢(shì)力的同比數(shù)據(jù)也出現(xiàn)下滑。
這表明，大部分車企在去年12月創(chuàng)下銷量紀(jì)錄，是集中消化部分訂單的結(jié)果，上個(gè)月把能交付的車輛全交付了，留給1月的空間就小了。
當(dāng)然也有客觀因素，1月最后一周進(jìn)入春節(jié)假期，看車、訂車、提車的人少了。
更唏噓的是，繼威馬、高合、極越之后，2025年第一家黯然退場(chǎng)的新能源車企也出現(xiàn)了。
2025年1月10日，廣汽集團(tuán)的一份董事會(huì)會(huì)議公告，基本坐實(shí)了合創(chuàng)汽車倒閉的傳聞。
合創(chuàng)汽車的前身是廣汽蔚來，由廣汽集團(tuán)和蔚來共同投資成立。后來，合生系的珠江投資旗下企業(yè)廣東珠投智能成為新的控股方，蔚來退出。
合創(chuàng)汽車的銷量一直不理想，5年累計(jì)賣出4.3萬輛車。
廣汽集團(tuán)在公告中透露了兩點(diǎn)信息：2023年和2024年前11月，合創(chuàng)汽車?yán)塾?jì)虧損近30億元；2024年1月以來，合創(chuàng)汽車面臨嚴(yán)重的經(jīng)營(yíng)困難，陸續(xù)出現(xiàn)拖欠員工工資、無力維持正常售后服務(wù)的情況。
類似于百度和吉利為極越汽車兜底，如今，廣汽集團(tuán)正牽頭為合創(chuàng)汽車兜底：按出資比例解決員工安置問題，接管合創(chuàng)汽車產(chǎn)品售后。
這再次給市場(chǎng)敲響警鐘，如果車企銷量低，難以帶來現(xiàn)金回流，靠大股東輸血，只會(huì)在“研發(fā)縮減——沒有技術(shù)優(yōu)勢(shì)——銷量減少”的惡性循環(huán)中，走下坡路，直至被淘汰。
還留在牌桌上的品牌，為了保持熱度，一刻也沒有閑著，掀起了流量戰(zhàn)和價(jià)格戰(zhàn)。
先來看流量戰(zhàn)。
雷軍和余承東這兩位勤奮的明星車企掌門人，為了秀一把智駕，把駕駛艙當(dāng)直播間，結(jié)果上演一場(chǎng)“躲平臺(tái)封禁”的荒誕劇情。
雷軍1月25日在多個(gè)平臺(tái)（包括抖音、B站、視頻號(hào)、微博和小紅書等）直播小米SU7的端到端智能駕駛。沒想到抖音直播間因“一邊開車，一邊直播”被封，迅速登上熱搜。
余承東緊隨其后，1月27日“直播”自駕享界S9回安徽老家。有了雷軍直播被封的教訓(xùn)，他在畫面中標(biāo)注了“內(nèi)容提前錄制”“非直播”的小字，結(jié)果抖音直播間兩小時(shí)后還是被封了。
大年初三，余承東再開智界R7智駕返回深圳，選擇在微博“文字直播”。
為了“秀”車底盤，余承東在后備箱裸裝了兩箱雞蛋 圖源 / 余承東微博
1月的另一場(chǎng)車圈營(yíng)銷，由特斯拉拉開大幕，中國(guó)車企品牌高管接連回應(yīng)，最終發(fā)展成了一個(gè)熱鬧的流量場(chǎng)。
半年前，有6家車企先后發(fā)布新品，都直接對(duì)標(biāo)Model Y，被稱為“六大門派圍攻光明頂”。
今年1月10日，Model Y煥新版上市的消息公布后，特斯拉官方相當(dāng)自信地表示“盡管對(duì)比”。雷軍回復(fù)“好的”，余承東在朋友圈表示，從資料數(shù)據(jù)來看，智界R7依然保持領(lǐng)先優(yōu)勢(shì)，并期待拿到實(shí)車后進(jìn)行詳細(xì)對(duì)比。樂道汽車總裁艾鐵成在微博上回應(yīng)，“比，是樂道L60的強(qiáng)項(xiàng)”。領(lǐng)克、極氪、阿維塔也都接連“應(yīng)戰(zhàn)”。
今年還會(huì)有一波新車上市，包括理想純電SUV、小鵬G7、小米YU7等，都直接對(duì)標(biāo)Model Y。
Model Y作為全球最暢銷電車、去年在中國(guó)市場(chǎng)賣了48萬輛的車型，“對(duì)其他車企的銷量造成沖擊幾乎是必然的”，一位新能源汽車行業(yè)人士稱。
鑒于新版Model Y國(guó)內(nèi)預(yù)計(jì)3月份才能試駕，從3月起陸續(xù)交付，對(duì)其他車企銷量的影響到底如何，估計(jì)要等到3月的成績(jī)單才能體現(xiàn)。
與此同時(shí)，為了繼續(xù)保銷量，新勢(shì)力們已經(jīng)投入2月的戰(zhàn)斗——啟動(dòng)新一輪價(jià)格戰(zhàn)。
其實(shí)1月的前半個(gè)月，由于汽車以舊換新政策未定，新勢(shì)力們都在自發(fā)“續(xù)補(bǔ)”、大搞限時(shí)促銷。1月17日，2025年汽車以舊換新政策來了，車企各種優(yōu)惠也沒有停。
汽車以舊換新政策和2024年對(duì)比，燃油車、新能源汽車報(bào)廢更新補(bǔ)貼范圍均有所擴(kuò)大；補(bǔ)貼額度不變，消費(fèi)者購買新能源乘用車可獲補(bǔ)貼2萬元。汽車以舊換新政策無疑是一支“強(qiáng)心劑”，至于能帶來多少增量，還要看各家的本事。
有幾家新勢(shì)力在發(fā)布1月交付數(shù)據(jù)的同時(shí)，公布了2月的購車政策。比如，蔚來推出5年0息限時(shí)金融優(yōu)惠政策。零跑也是，以C10為例，報(bào)廢舊車購買可享受2萬元的國(guó)家補(bǔ)貼，同時(shí)還有1.5萬元的現(xiàn)金優(yōu)惠以及增換購禮、金融禮等權(quán)益。
不止一位新能源汽車行業(yè)人士提到，通常來說，政策對(duì)銷量的刺激邊際效用遞減。2025年車圈的競(jìng)爭(zhēng)強(qiáng)度將是2024年的“加強(qiáng)版”。
